Les véhicules financiers
2025-04-027 minutes
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Au Canada, les 3 véhicules financiers principaux sont:
- REER - Régime enregistré d'épargne-retraite
- CELI - Compte d'épargne libre d'impôt
- CELIAPP - Compte d'épargne libre d'impôt pour l'achat d'une première propriété
Ces 3 régimes d'épargne ne sont que des types de compte. Déposer l'argent dans les comptes donnera accès à certains avantages fiscaux. Pour en profiter pleinement, il faudra investir l'argent déposé.
Note
Vous pouvez ouvrir ces comptes dans autant d'institutions financières que vous le désirez. Rien ne vous empêche d'avoir un CELI à Desjardins, un à TD et un autre à Wealthsimple.
en savoir plus
REER
L'objectif du REER c'est un régime d'épargne qui vise à retarder l'impôt à payer sur l'argent investi.
- L'argent déposé est non imposable
- L'argent, incluant les gains, retiré est imposable
- Automatiquement enregistré auprès du gouvernement après votre premier rapport d'impôt
- En 2024, le plafond de cotisation annuel est 18% du revenu gagné l'année précédente
- En 2024, le plafond de cotisation annuel est de 31 560 $
- L'espace disponible est cumulatif
- Il faudra investir l'argent pour qu'il fructifie
- Généralement, l'argent dans un
REERy reste jusqu'à la retraite
En d'autres termes, vous mettez de l'argent dans votre REER, puis vous investissez cet argent. Tout ce processus est libre d'impôt. C'est uniquement lorsque l'argent est retiré, généralement à la retraite, qu'il est imposé. L'hypothèse principale consiste à assumer que le revenu à la retraite sera plus faible que pendant la vie active, donc moins d'impôts à payer. Par exemple, les derniers dollars imposés à 40% aujourd'hui seront imposés à 30% à la retraite, simplement parce que le taux marginal d'imposition sera plus faible puisque le revenu total est plus faible.
Note
L'impôt sur un REER est appliqué seulement lors de retrait d'argent. Vous pourriez, par exemple, vendre une partie de vos investissements pour assurer les gains et réinvestir ces gains dans des placements moins risqués. Tout ça, sans impact fiscal.
RAP et REEP
Le RAP, régime d'accession à la propriété, vous permet de retirer jusqu'à 60 000 $ (2025) de votre REER pour acheter ou construire une propriété. Le RAP est un prêt de vous à vous. Après l'avoir utilisé, vous avez jusqu'à 15 ans pour rembourser votre REER.
Le REEP, régime d'encouragement à l'éducation permanente, permet de retirer jusqu'à 20 000 $ (2025) de votre REER pour financer vos études ou celles de votre partenaire.
RREGOP
Le RREGOP est le régime de retraite de la fonction publique. Pour y avoir accès, il faut travailler dans la fonction publique. C'est un régime à prestations déterminées, c'est-à-dire que les rentes, à la retraite, sont garanties à vie.
Il est important de savoir que les cotisations du RREGOP réduisent la limite annuelle des cotisations au REER.
Régime de retraite collectif
Généralement, les compagnies privées offrent un régime de retraite collectif auquel vous pouvez contribuer. Souvent, la compagnie contribuera aussi à votre régime de retraite. Une politique populaire des compagnies privées est d'accoter votre contribution jusqu'à hauteur de 4% de votre salaire. L'exemple, pour un employé gagnant 100 000 $ dans une compagnie avec cette politique:
| Cotisation de l'employé | Cotisation de l'employeur | Total |
|---|---|---|
| 2 000 (2%) | 2 000 (2%) | 4 000$ |
| 4 000 (4%) | 4 000 (4%) | 8 000$ |
| 8 000 (8%) | 4 000 (4%) | 12 000$ |
Comme on le voit dans le tableau, lorsque la compagnie l'offre, il est super important de participer au régime de retraite collectif puisque ça donne un énorme rendement instantané sans aucun risque. Informez-vous pour savoir quel type de régime de retraite collectif est offert à votre entreprise. Il existe 2 types:
- Cotisations déterminées: vous cotisez un montant déterminé et votre rente de retraite dépendra du succès des investissements
- Prestations déterminées: plus rare, ce régime garantit les rentes de retraite à vie, un peu comme le
RREGOPdu système public
Note
Vos cotisations, ainsi que celles de votre employeur, sont contraintes par l'espace disponible de votre REER.
CELI
L'objectif du compte d'épargne libre d'impôt est de permettre aux gens de faire fructifier leur argent sans payer d'impôt sur les gains.
- L'argent déposé est de l'argent déjà imposé
- L'argent, incluant les gains, retiré est non imposable
- Automatiquement enregistré au gouvernement à vos 18 ans
- Le plafond de cotisation annuel est fixe
- En 2025, le plafond de cotisation annuel est de 7 000 $
- L'espace disponible est cumulatif
- Il faudra investir l'argent pour que ça fructifie
- Les montants retirés du
CELIseront ajoutés à votre espace disponible l'année qui suit le retrait
CELIAPP
L'objectif du CELIAPP est d'aider les gens à accéder à leur première propriété. C'est le régime d'épargne le plus puissant, puisqu'il combine à la fois les avantages fiscaux du CELI et ceux du REER. En bref, c'est un compte entièrement libre d'impôt.
- L'argent déposé est non imposable (comme un
REER) - L'argent retiré, incluant les gains, est non imposable (comme un
CELI) - L'enregistrement du compte auprès du gouvernement n'est pas automatique
- Le plafond de cotisation annuel est fixe
- En 2025, le plafond de cotisation annuel est de 8 000 $
- L'espace disponible est cumulatif
- La contribution maximale est atteinte après 5 ans, soit 40 000 $
- Il faudra investir l'argent pour que ça fructifie
- Vous avez 15 ans pour l'utiliser
Contrairement au CELI, l'espace disponible ne se cumule que si un CELIAPP est créé. Donc, il peut être intéressant d'ouvrir un CELIAPP, même sans y cotiser, juste pour y accumuler l'espace de contribution. Par contre, attention à la limite de temps de 15 ans.
Astuce
Il est intéressant de cotiser à son CELIAPP même si l'on pense rester locataire toute sa vie. En effet, vous pouvez cotiser et investir dans votre CELIAPP pour profiter des avantages fiscaux. Ensuite, au terme des 15 ans, vous pouvez transférer vos fonds dans un REER sans incidence sur vos droits de cotisation. C'est, indirectement, 40 000 $ d'espace de contribution supplémentaire dans votre REER. Il est même possible de cotiser à son CELIAPP et de ne pas s'en servir lors de l'achat d'une première propriété pour profiter de cet espace supplémentaire dans votre REER.
Compte non enregistré
Le REER, CELI et CELIAPP sont tous des comptes enregistrés au gouvernement fédéral. On peut y cotiser et y investir de l'argent. Il existe un autre type de compte, le non enregistré. C'est, réellement, juste un compte dans lequel on peut cotiser et investir, mais sans aucun avantage fiscal. Généralement, si on arrive à maximiser nos comptes enregistrés, la prochaine étape est d'investir dans un compte non enregistré, un compte 'normal'.
- L'argent déposé est de l'argent imposé
- Seulement les gains retirés sont imposables puisque le capital investi a déjà été imposé
- Aucun plafond de contribution
CELIAPP, CELI ou REER
Choisir dans quel compte investir dépend simplement de vos objectifs et de quelques conditions:
Acheter une propriété
CELIAPPREERpour utiliser leRAP
Pour la retraite
CELI: revenu brut inférieur à 50 000 $REER: revenu brut supérieur à 50 000 $
Investir pour que l'argent soit accessible
CELI
La réalité, c'est que vous êtes déjà gagnant à vouloir investir.
Trouvez son espace de contribution
Pour connaître votre espace de contribution pour votre REER, CELI ou CELIAPP, rendez-vous sur le site de l'Agence du Revenu du Canada où vous trouverez l'information.
- Pour le
REER, l'espace additionnel est calculé après votre rapport d'impôt - Pour le
CELI, l'espace additionnel est un montant fixe et attribué en début d'année - Pour le
CELIAPP, l'espace additionnel est un montant fixe et attribué en début d'année si vous avez déjà unCELIAPP
Un exemple concret
Pour démontrer la force des véhicules financiers, imaginons deux personnes, Léo et Emma, avec le même revenu brut, 80 000 $. Nos deux cobayes travaillent à la même compagnie et investissent leur argent. La compagnie offre un régime de retraite collectif avec une équivalence de 3%. Léo n'utilisera aucun véhicule financier, alors qu'Emma, plus sage, les utilisera tous.
Léo a agressivement investi 20 000 $ dans son compte non enregistré. Voyons voir ce qu'Emma peut faire en ayant pour objectif d'arriver à un même revenu net après investissements; le même montant disponible dans son compte chèque en fin d'année.
Emma a investi le maximum annuel dans son REER, soit 18% de son salaire de l'année précédente; 15% d'elle-même et 3% de son employeur. Elle a mis 8 000 $ dans son CELIAPP pour atteindre sa limite annuelle. Elle a également pu maximiser son CELI à hauteur de 7 000 $ et a mis le reste dans son compte non enregistré.
| Compte | Léo | Emma |
|---|---|---|
| Revenu brut | 80 000 | 80 000 |
| Retraite collective | 0 | 2 400 (3%) |
| Cotisation employeur | 0 | 2 400 (3%) |
| CELIAPP | 0 | 8 000 |
| REER | 0 | 9 600 |
| Revenu imposable | 80 000 | 60 000 |
| Impôt à payer | (26 500) | (18 750) |
| Revenu net | 53 500 | 41 250 |
| CELI | 0 | 7 000 |
| Non enregistré | 20 000 | 750 |
| Revenu net post-investissements | 33 500 | 33 500 |
| Montant des investissements | 20 000 | 30 150 |
| En pourcentage du revenu brut | 25% | 37.6% |
Emma a une gestion un peu plus compliquée, certes, mais les chiffres parlent d'eux-mêmes. Elle a pu investir 10 150 $ de plus que Léo.
Note
En plus, ces calculs ignorent les bénéfices du CELI qui ne sont visibles qu'au moment du retrait, étant donné que les gains du CELI sont non imposables, alors que ceux du compte non enregistré le seront.